Τον πιο δύσκολο γρίφο έχει να λύσει το υπουργείο Εθνικής Οικονοµίας και Οικονοµικών, προκειµένου να βρει λύση συνολική, οριστική και βιώσιµη για τους δανειολήπτες σε ελβετικό φράγκο. Πρόκειται για δάνεια ύψους 6 δισ. ευρώ, εκ των οποίων 2,3 δισ. βρίσκονται στους ισολογισµούς των τραπεζών και από αυτά 1 δισ. είναι σε καθυστέρηση. Τα περισσότερα δάνεια σε ελβετικό, ωστόσο, έχουν τιτλοποιηθεί, αγοραστεί από funds και βρίσκονται υπό τη διαχείριση των servicers. Η νοµική απαίτηση από τα δάνεια αυτά σήµερα, µαζί µε τους τόκους υπερηµερίας, ξεπερνά τα 4,6 δισ. ευρώ και αφορά περίπου 20.000 δανειολήπτες.
Οι διαβουλεύσεις του ΥΠΕΘΟ µε τις τράπεζες είναι εντατικές τον τελευταίο µήνα, αναζητώντας τη «χρυσή ισορροπία» µεταξύ των κόκκινων γραµµών που θέτει ο Ευρωπαίος Επόπτης (SSM) και της ανάγκης διαφύλαξης των εγγυήσεων που έχει παράσχει το ελληνικό ∆ηµόσιο στις τιτλοποιήσεις του «Ηρακλή».
∆εδοµένου ότι πολλά µη εξυπηρετούµενα δάνεια σε ελβετικό έχουν τιτλοποιηθεί και µεταβιβαστεί στο Σχήµα Προστασίας Ενεργητικού και βρίσκονται υπό τη διαχείριση των servicers, οποιοδήποτε
«κούρεµα» θα επέφερε πλήγµα στις ανακτήσεις και κατάπτωση του κρατικών εγγυήσεων, δηλαδή τελικά τα δάνεια των δανειοληπτών του ελβετικού φράγκου θα τα πλήρωναν οι Ελληνες φορολογούµενοι. Το µεγαλύτερο πρόβληµα έχει η τιτλοποίηση Cairo II, η οποία υποαποδίδει ήδη (κατά τις πληροφορίες κατά 50%) εξαιτίας των δανείων σε ελβετικό (σ.σ. το χαρτοφυλάκιο δεν έχει µόνο δάνεια σε ελβετικό), της µη διενέργειας πλειστηριασµών για µεγάλες χρονικές περιόδους, αλλά και της µη συµφωνηθείσας στο business plan πώλησης χαρτοφυλακίου εξυγιασµένων δανείων.
Η επίλυση του ζητήµατος των δανείων σε ελβετικό φράγκο περνά από τον µονόδροµο του εξωδικαστικού µηχανισµού, µε κρίσιµες, ωστόσο, παραµέτρους να µπαίνουν στην εξίσωση.
Σύµφωνα µε τις πληροφορίες της «Κυριακάτικης Απογευµατινής», τα ερωτήµατα που ζητούν απαντήσεις είναι:
α) Ποιους θα περιλαµβάνει η υπαγωγή στη ρύθµιση που αναζητείται µέσω ηλεκτρονικής πλατφόρµας;
β) Θα υπάγονται και τα επαγγελµατικά δάνεια σε ελβετικό ή µόνο τα στεγαστικά;
γ) Θα έχουν την ίδια αντιµετώπιση δάνεια των 100.000 µε δάνεια των 1.000.000 ευρώ;
δ) Ποια θα είναι η ηµεροµηνία που θα ληφθεί υπόψη στη ρύθµιση, υπό την έννοια του µέχρι ποια ηµεροµηνία πρέπει το δάνειο να ήταν εξυπηρετούµενο…
ε) Θα παραµείνει ίδιος ο αλγόριθµος της ηλεκτρονικής πλατφόρµας για τη δηµιουργία των αυτοµατοποιηµένων ρυθµίσεων;
Οπως αναφέρουν γνώστες της κατάστασης στην «Κυριακάτικη Α», υπάρχουν ενήµεροι οφειλέτες σε ελβετικό που εξυπηρετούν αδιάλειπτα τα δάνειά τους και ενήµεροι επίσης οφειλέτες, οι οποίοι τα
έχουν ρυθµίσει και πληρώνουν κανονικά τις µηνιαίες δόσεις. Η ρύθµιση που έχουν κάνει οι δανειολήπτες αυτοί ήταν να πληρώνουν στο σύνολό του το µέρος της δόσης που αφορά τους τόκους του δανείου και το 50% της δόσης που αφορά το κεφάλαιο.
Με τον τρόπο αυτό, πληρώνουν το 20% της µηνιαίας δόσης που αφορά τόκους, και άρα διατηρούν το δάνειο ενήµερο, και το 50% του υπολοίπου 80% της δόσης που αφορά την αποπληρωµή του κεφαλαίου, αποφεύγοντας έτσι να ρίχνουν λεφτά στον «Καιάδα της ισοτιµίας». Σηµειώνεται ότι κάποιοι δανειολήπτες -πολύ λίγοι όµως- είχαν σπεύσει να γυρίσουν τα δάνειά τους σε ευρώ όταν η ισοτιµία του ελβετικού άρχισε να γίνεται ασύµφορη. Κάποιοι άλλοι, που στην πλειονότητά τους κατέληξαν µε µη εξυπηρετούµενα δάνεια, συνέχισαν να ποντάρουν στο γύρισµα της ισοτιµίας αλλά και στο χαµηλό επιτόκιο του ελβετικού φράγκου. Οι παραπάνω δανειολήπτες αγνόησαν τον συναλλαγµατικό κίνδυνο.
Τι πρέπει να γίνει
Είναι προφανές, λοιπόν, ότι η λύση που πρέπει να βρεθεί δεν πρέπει να αδικεί, τουλάχιστον, τους δανειολήπτες σε ελβετικό φράγκο που αποπλήρωσαν ή αποπληρώνουν τα δάνειά τους. Παράλληλα,
τα δάνεια που εξυπηρετούνται κανονικά θα πρέπει να συµµετάσχουν στη λύση, χωρίς όµως να θεωρηθούν µη εξυπηρετούµενα µε την υπαγωγή τους στον εξωδικαστικό µηχανισµό. ∆ιότι κάτι τέτοιο θα οδηγούσε σε ανακατανοµή ολόκληρων των χαρτοφυλακίων των τραπεζών, σε αύξηση των NPLs και σε αύξηση των κεφαλαίων που οι τράπεζες θα πρέπει να σχηµατίσουν ως προβλέψεις, αποστερώντας τα, τελικά, από την οικονοµία µε νέες χρηµατοδοτήσεις.
Σηµειώνεται ότι τα δάνεια σε ελβετικό δεν εξαιρούνται σήµερα του εξωδικαστικού µηχανισµού. Ωστόσο, πολλές αιτήσεις απορρίπτονταν, καθώς προέκυπτε µεγάλο «κούρεµα», επειδή τα υπόλοιπα των δανείων είχαν αυξηθεί σηµαντικά, λόγω ισοτιµίας, ξεπερνώντας κατά πολύ την τρέχουσα αξία των προσηµειωµένων ακινήτων.
Κυριακάτικη Απογευματινή
